“上海發(fā)布”11月6日消息 近日，針對部分教育類應(yīng)用軟件內(nèi)含低俗色情信息等情況，全國“掃黃打非”辦部署上海市“掃黃打非”部門對“納米盒”APP違法違規(guī)經(jīng)營問題進(jìn)行查處。市“掃黃打非”部門立即協(xié)調(diào)市委網(wǎng)信辦、市教委和上海市文化執(zhí)法總隊進(jìn)行核處。
經(jīng)查，“納米盒”APP由上海進(jìn)馨網(wǎng)絡(luò)科技有限公司經(jīng)營。該APP存在未經(jīng)批準(zhǔn)，擅自從事網(wǎng)絡(luò)出版活動，在其經(jīng)營的互聯(lián)網(wǎng)站“納米盒網(wǎng)”及APP“納米盒”內(nèi)登載網(wǎng)絡(luò)出版物供用戶瀏覽、下載和使用，且部分網(wǎng)絡(luò)出版物涉嫌含有誘發(fā)未成年人模仿違反社會公德內(nèi)容。
10月30日，上海市文化市場行政執(zhí)法總隊組織執(zhí)法人員對“納米盒網(wǎng)”及移動終端APP“納米盒”進(jìn)行了網(wǎng)絡(luò)巡查，并約談該APP運(yùn)營者相關(guān)負(fù)責(zé)人。責(zé)令當(dāng)事人對明顯違規(guī)的問題立即進(jìn)行整改，刪除相關(guān)內(nèi)容，關(guān)閉“成長圈”“視頻秀”“藝術(shù)秀”“榮譽(yù)堂”等涉事板塊，并要求其在經(jīng)營的網(wǎng)站主頁、移動終端軟件等顯著位置發(fā)布整改情況。10月31日，當(dāng)事人履行了上述整改措施。
目前，該案正在進(jìn)一步調(diào)查處理中。
百六十行，每一行都有本“難念的經(jīng)”。如何發(fā)現(xiàn)并解決行業(yè)當(dāng)下的問題，如何找到行業(yè)未來轉(zhuǎn)變和發(fā)展的方向，是每一個從業(yè)者最關(guān)注的問題。
而在雙減后的教育培訓(xùn)行業(yè)，這些問題的答案都指向了一個關(guān)鍵詞：數(shù)字教育。
4月12日的第十八屆中國消費經(jīng)濟(jì)高層論壇上，消費日報與值得買科技等研究企業(yè)聯(lián)合發(fā)布了《2023年至2024年第一季度消費市場行業(yè)輿情熱點》。其中教育培訓(xùn)行業(yè)的輿情熱點中，有三點都與數(shù)字教育有關(guān)。
就數(shù)字教育本身的發(fā)展來看，目前市場上主流的網(wǎng)盤、網(wǎng)課等形式更多地聚焦于研考、公考、證考等成人考試。面向K-9和K-12年齡段的數(shù)字教育市場則仍然方興未艾。
近日，作為中國最大的K9數(shù)字教育內(nèi)容服務(wù)商——上海進(jìn)馨網(wǎng)絡(luò)科技有限公司的實質(zhì)控股公司Jinxin Technology Holding Company（以下簡稱“納米盒”）在美國證監(jiān)會（SEC）更新招股書，擬于美國納斯達(dá)克上市，股票代碼NAMI。
招股書顯示，2023年納米盒的注冊用戶超過3900萬；2023全年收入為3.8億元，同比增長61%；同時，實現(xiàn)運(yùn)營利潤8055萬元，同比增長82%，加速步入盈利期。
亮眼的業(yè)績數(shù)據(jù)，也吸引了市場對納米盒以及數(shù)字教育的關(guān)注，納米盒是如何實現(xiàn)進(jìn)化式的成長？未來數(shù)字教育行業(yè)的發(fā)展格局是怎樣的？
理解這些關(guān)鍵問題，能夠幫助我們對數(shù)字教育行業(yè)的投資價值有進(jìn)一步的判斷。
2023年收入增長超一億元，納米盒的“護(hù)城河”是時間和版權(quán)
就財報業(yè)績而言，納米盒的高增速，穩(wěn)盈利是最突出的表現(xiàn)。數(shù)據(jù)顯示，其中2022年、2023年營收分別為2.36億元、3.8億元；毛利分別為9726萬元、1.6億元；毛利率分別為41.1%、42.1%；運(yùn)營利潤分別為4377萬、8005萬元；凈利分別為5508萬元、8349萬元。
從業(yè)務(wù)角度來看，納米盒主要通過三條渠道進(jìn)行數(shù)字教育內(nèi)容的分發(fā)：（1）B2C端：納米盒旗艦學(xué)習(xí)應(yīng)用程序Namibox，面向?qū)W生或家長提供數(shù)字教育內(nèi)容，并收取訂閱費；（2）B2B2C端：納米盒與電信和廣播運(yùn)營商合作，通過電視與廣播分發(fā)內(nèi)容；（3）B2B端：納米盒為政府、學(xué)校、第三方設(shè)備商等客戶提供內(nèi)容服務(wù)。
以2c端為例，截至2023年12月31日，納米盒的Namibox應(yīng)用程序已累計下載超過7900萬次，注冊用戶超過3900萬。付費用戶從2021年的139萬增加到2022年的142萬，到2023年又進(jìn)一步增加到146萬。付費用戶的穩(wěn)健增長是驅(qū)動公司營收增長的表面原因，更深層的增長源還是來自納米盒的產(chǎn)品本身。
Namibox從早期一個簡陋的私人自制網(wǎng)站，發(fā)展到后來走向公司化運(yùn)作的成熟APP產(chǎn)品。家長可直接在移動端實現(xiàn)課本的點讀功能，免費下載APP的成本比家教和學(xué)習(xí)機(jī)的成本低很多，讓很多不富裕的家庭孩子享受到便捷的互聯(lián)網(wǎng)化的學(xué)習(xí)方式。
用創(chuàng)始人兼CEO徐進(jìn)的話來說，早期的納米盒本質(zhì)就是復(fù)讀機(jī)，但是由于產(chǎn)品符合時代的需求，納米盒在一個恰當(dāng)?shù)臅r間點，用一種恰當(dāng)?shù)膫鞑ツＪ剑哌M(jìn)了很多用戶。
此外，版權(quán)問題也是納米盒在發(fā)展過程中啃下來的一個“硬骨頭”。以一家創(chuàng)業(yè)公司的身份，去和大型出版社談數(shù)字版權(quán)授權(quán)，是非常艱難的一個過程。艱難，依舊堅持。因為不將版權(quán)合法化，等于為自己的產(chǎn)品親手埋下“地雷”。最終徐進(jìn)用了18個月時間，才拿到了國內(nèi)的26家教材出版機(jī)構(gòu)的數(shù)字化版權(quán)。
合適的產(chǎn)品切入窗口和合法合規(guī)的版權(quán)，讓納米盒走上了良性增長的快車道。根據(jù)弗羅斯特沙利文公司的數(shù)據(jù)，納米盒目前已經(jīng)是中國K-9學(xué)生最大的數(shù)字教科書平臺和收入領(lǐng)先的數(shù)字教育內(nèi)容提供商。
頭部的在線教育公司“贏者通吃”，第一、第二名領(lǐng)先半步，就可能會對后面的追隨者產(chǎn)生巨大的反向壓力。納米盒7900萬的下載量已經(jīng)在行業(yè)內(nèi)形成領(lǐng)先優(yōu)勢，與出版社的授權(quán)協(xié)議中，具備主動優(yōu)勢，后來者很難達(dá)到納米盒跟出版社簽訂的合作協(xié)議的用戶規(guī)模，也就難以對出版社做出分成到一定數(shù)量的承諾。雙管齊下，共同成就了納米盒的壁壘。
K-9賽道駛?cè)胄滤{(lán)海，納米盒乘勢而上
規(guī)模效應(yīng)下，也將為其帶來更多機(jī)遇和增長空間。與此同時，隨著新一輪淘汰賽的結(jié)束，在線教育K-9賽道正駛?cè)胄碌乃{(lán)海市場。根據(jù)弗羅斯特與沙利文公司的數(shù)據(jù)，中國K-9數(shù)字教育內(nèi)容服務(wù)市場的收入從2018年的35億元增長到2022年的96億元，CAGR值為29.1%。預(yù)計市場將繼續(xù)上漲，2027年營收達(dá)到237億元，較2022年CAGR為19.8%。
從政策層面來看，2017年、2022年分別出臺了在線教育平臺、數(shù)字教科書的相關(guān)政策，大力推廣在線教育平臺建設(shè)，制定數(shù)字教科書國家標(biāo)準(zhǔn)。2024年1月30日，世界數(shù)字教育大會在上海召開，再次強(qiáng)調(diào)加強(qiáng)數(shù)字教育發(fā)展，為數(shù)字教育市場的蓬勃發(fā)展創(chuàng)造了良好環(huán)境。
從人口組成來看，成長于移動互聯(lián)網(wǎng)時代的“阿爾法一代”群體，對數(shù)字化教育工具和資源早已習(xí)以為常。他們正在逐步成為K-9學(xué)齡人口的主體。而出生于80、90年代的父母群體，往往也更為青睞和接受數(shù)字化教育內(nèi)容服務(wù)。
從技術(shù)層面來看，移動互聯(lián)網(wǎng)和5G網(wǎng)絡(luò)的高速普及，提高了在線教育的可及性和高效性，讓家長、學(xué)生、教師等利益相關(guān)方切實感受到了數(shù)字學(xué)習(xí)的優(yōu)越性。AR/VR交互式工具以及人工智能、自動語音識別、自然語言處理等前沿技術(shù)，讓學(xué)習(xí)過程更加個性化、互動化。
這些因素共同促進(jìn)了K-9數(shù)字教育市場的增長。新東方、好未來們放棄的是線下，補(bǔ)習(xí)班形式的K-9教育市場；無法承擔(dān)高昂家教費的家長們因此將對孩子輔導(dǎo)的需求轉(zhuǎn)移到了線上，通過數(shù)字點讀課本滿足孩子基礎(chǔ)的學(xué)習(xí)需求之后，再使用數(shù)媒閱讀、數(shù)字教輔滿足孩子的知識拓展需求，最后回到直播課堂，讓專業(yè)性更強(qiáng)的老師來解答學(xué)生的疑惑。
納米盒通過合上自身產(chǎn)品全流程的商業(yè)“閉環(huán)”，滿足了日益增長的市場需求同時，也提供了互聯(lián)網(wǎng)帶來的性價比。在價格方面，對比起線下動輒幾百甚至上千的競品課，納米盒將每節(jié)課的價格定在25元，對中低等收入家庭來說，后者顯然更具吸引力。而隨著技術(shù)的進(jìn)步，線下課曾經(jīng)引以為傲的班級“學(xué)習(xí)氛圍”優(yōu)勢，也正在逐漸消失。
AIGC+AR/VR技術(shù)加持 打造中小學(xué)生自己的“元宇宙”
通過在產(chǎn)品中添加社交元素，推出社區(qū)，問答競賽類的功能，納米盒讓學(xué)生們在閱讀和學(xué)習(xí)時積極主動地和平臺上的同學(xué)們交流，打造了一個在線教科書垂類的“元宇宙”，將枯燥無味的學(xué)習(xí)過程轉(zhuǎn)變?yōu)橐欢喂餐斑M(jìn)、共同成長、共同進(jìn)步的旅程。
在技術(shù)層面，納米盒還開發(fā)了專有的內(nèi)容生成引擎DaVinci，使得平臺能夠高效、持續(xù)地設(shè)計和生成不同格式的新內(nèi)容。同時，隨著vision pro等元宇宙類的基礎(chǔ)設(shè)施的普及，未來在AR和VR的技術(shù)加持下，情景化教學(xué)，游戲化教學(xué)的實際應(yīng)用場景會更加貼近現(xiàn)實。教育元宇宙帶來的具身交互、沉浸體驗都能夠帶來更高的用戶黏性，為納米盒帶來更多的付費用戶。
在市場方面，全球化和下沉市場的視野也必不可少，國內(nèi)低線城市和全球市場上對K9年齡段的數(shù)字教育內(nèi)容的需求也同樣等待著發(fā)掘。納米盒在招股書中還表示，將會通過線上和線下的營銷，在提高一線城市的普及率的同時，把足跡擴(kuò)大到三線及以下城市；未來會通過與海外經(jīng)銷商的合作，將產(chǎn)品推廣至海外市場，并進(jìn)行內(nèi)容的本地化。
歸根結(jié)底，納米盒的出現(xiàn)，是為了以更實惠的價格和更高的質(zhì)量解決孩子的課業(yè)輔導(dǎo)問題。納米盒通過對課本的數(shù)字化整合與課外內(nèi)容的補(bǔ)充，在提高學(xué)生學(xué)習(xí)效率的同時，降低了家長獲取教育資源的成本。
結(jié)語
老師輸出、學(xué)生輸入是傳統(tǒng)教育的一體兩面。在這種舊有的教學(xué)模式下，師生雙方通過講臺與教室相連接。而數(shù)字教育的意義就在于打破這種課堂的邊界，學(xué)生能夠主動地去攝取需要的知識，做到真正的“無邊際學(xué)習(xí)”。在數(shù)字教育的應(yīng)用情境中，科技不再高高在上，而是真正幫助到每一個認(rèn)真學(xué)習(xí)的孩子。
從黑板粉筆到數(shù)字化課本和教輔，再到AR/VR，教育的主要場景從集中在學(xué)校內(nèi)轉(zhuǎn)向了家校聯(lián)動，互相補(bǔ)充。但行業(yè)的本質(zhì)仍然是為學(xué)生提供知識，為家長提供性價比，為學(xué)校提供解決方案。在數(shù)字教育行業(yè)中，通過產(chǎn)品和服務(wù)將學(xué)生、家長、和學(xué)校三端需求聯(lián)立的企業(yè)，更值得關(guān)注。
因此，在財報健康的前提下，如何繼續(xù)發(fā)掘?qū)W生和家長的需求、做好產(chǎn)品的更新迭代、提升使用體驗，才應(yīng)該是納米盒接下來更應(yīng)該關(guān)注的問題。
來源：美股研究社
在創(chuàng)辦納米盒之前，徐進(jìn)在華為工作了 15 年，是個標(biāo)準(zhǔn)的 IT 男。可外表看起來沉默寡言的徐進(jìn)，只要提到納米盒、提起自己的創(chuàng)業(yè)經(jīng)歷，眼里總是閃爍著光芒。
納米盒成立之初，作為一款學(xué)習(xí) App，僅僅是徐進(jìn)想利用自己的 IT 技術(shù)優(yōu)勢，解決小女兒的家庭學(xué)習(xí)輔導(dǎo)難題。本只在小范圍內(nèi)使用，但 2014 年，由于微信公眾號的傳播，納米盒在幼兒園、小學(xué)生及家長當(dāng)中產(chǎn)生了較好的反響，使用人數(shù)越來越多，其中就包括納米盒某位最早期的投資人。
2014 年正值在線教育創(chuàng)業(yè)的風(fēng)口，投資人對納米盒的未來前景非常看好，但徐進(jìn)遲遲未答應(yīng)。放棄穩(wěn)定高薪的工作，在一個并不熟悉的領(lǐng)域創(chuàng)業(yè)，需要承受巨大的風(fēng)險，而在華為工作了 15年的人，更很少會做此選擇。徐進(jìn)坦言，「創(chuàng)業(yè)是一個相當(dāng)糾結(jié)的過程，在接觸投資人之前，我對資本、融資、股權(quán)等一系列概念完全不懂，因為 IT 人的世界里沒有這些詞」。但 2014 年 8 月，徐進(jìn)還是決然從華為離職，一家專為學(xué)前幼兒及小學(xué)生和家長提供學(xué)科輔導(dǎo)和成長教育的公司也應(yīng)此而生。
眾所周知，在線教育主要分為幾個領(lǐng)域，嬰幼兒早幼教、K12 教育，職業(yè)教育、素質(zhì)教育等等，K12 教育歷來被創(chuàng)業(yè)者追捧，徐進(jìn)卻獨獨選了 K6 即小學(xué)教育板塊。
談及原因，徐進(jìn)表示，第一，納米盒的起點就在小學(xué)，是從草根的自我問題解決開始；第二，從其個人判斷來看，小學(xué)和中學(xué)涇渭分明，這兩個階段，學(xué)生和家長的訴求大有不同。第三，從創(chuàng)業(yè)角度來看，中學(xué)階段已經(jīng)是一片紅海，培訓(xùn)機(jī)構(gòu)的目的性很強(qiáng)，重視效果量化以及提分，而小學(xué)階段還處于藍(lán)海階段，且有更多時間涉及課外知識，講究素質(zhì)化教育。
徐進(jìn)認(rèn)為，當(dāng)選擇越來越多的時候，選擇的成本也隨之攀升。很難有一款產(chǎn)品完美滿足整個 K12 階段用戶的需求，不如聚焦 K6 階段，踏實做好小學(xué)教育。
納米盒旗下的核心產(chǎn)品包括納米盒點讀、短視頻微課教輔、納米盒網(wǎng)校，業(yè)務(wù)分別對標(biāo)市場上的點讀機(jī)、教輔書以及線下輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)。納米盒點讀是手機(jī)上的智能點讀機(jī)工具，點讀內(nèi)容覆蓋全國小學(xué)教材，點讀課本隨教材同步更新。短視頻微課教輔是以短視頻為載體的線上教輔書產(chǎn)品。納米盒網(wǎng)校則是在家上的輔導(dǎo)班。三款產(chǎn)品共同服務(wù)于小學(xué)階段的家庭教育場景。
根據(jù)徐進(jìn)所言，目前納米盒的整體營收已經(jīng)過億，納米盒點讀的裝機(jī)下載量達(dá) 6000 萬，納米盒網(wǎng)校自 2018 年 8 月發(fā)布上線后，已服務(wù)數(shù)十萬付費學(xué)員。徐進(jìn)稱 2019 年最大的收獲就是搭建了納米盒網(wǎng)校的整體運(yùn)營體系，而且效果不錯。談及未來，他表示，會繼續(xù)推動納米盒網(wǎng)校的規(guī)模化服務(wù)，覆蓋更多機(jī)構(gòu)和用戶。
所謂「臺上一分鐘，臺下十年功」，納米盒取得如此成就的背后也遇到了很多難題，其中一個便是版權(quán)問題。納米盒的點讀內(nèi)容與全國小學(xué)教材同步，這就需要取得出版社的授權(quán)才能進(jìn)行，但難度很大。撇開版權(quán)費用高的問題，徐進(jìn)表示，難以取得版權(quán)的原因還有兩個：一是電子化教材在當(dāng)時仍屬于新興領(lǐng)域，出版社作為國有企業(yè)，對于未知領(lǐng)域的探索，態(tài)度比較謹(jǐn)慎；二是納米盒的點讀業(yè)務(wù)會對出版社原有的磁帶業(yè)務(wù)造成沖擊。
徐進(jìn)回憶，A 輪融資是納米盒融資歷史上最坎坷的一次。「當(dāng)時我們的資本方順為資本聽取了我們的匯報后，雷軍認(rèn)為產(chǎn)品是好產(chǎn)品，但教材版權(quán)終究是個隱患。」2015年，納米盒陸續(xù)收到多家出版機(jī)構(gòu)的法務(wù)聯(lián)絡(luò)或警告。借助用戶規(guī)模擴(kuò)大、知名度在圈內(nèi)傳開的契機(jī)，納米盒決定主動出擊，拜訪各大出版機(jī)構(gòu)，解決版權(quán)問題。通過說服人教社和納米盒合作，探索跟出版社合適的合作模式，歷經(jīng)坎坷的版權(quán)問題最終得以解決。
2016 年 1 月，納米盒獲得來自順為資本和 CBC 寬帶資本的 A 輪投資。目前，納米盒已經(jīng)獲得人教、蘇教、魯教、北師大、清華大學(xué)等 19 個出版社的授權(quán)，授權(quán)教材覆蓋全國超 95% 地區(qū)的小學(xué)。在徐進(jìn)看來，納米盒一定意義上帶動了教育版權(quán)的數(shù)字化，尤其是納米盒公司所在的上海地區(qū)。
徐進(jìn)認(rèn)為，一個公司向前發(fā)展必須具備「產(chǎn)品、內(nèi)容、運(yùn)營」三條腿。所以，除了納米盒點讀、短視頻微課教輔、納米盒網(wǎng)校學(xué)科教輔產(chǎn)品之外，納米盒也發(fā)力在線素質(zhì)課程，試圖打造多元立體的內(nèi)容布局。目前首批上線課程包括少兒基礎(chǔ)財商入門、小學(xué)生安防、心理成長課、書法入門課、中國象棋、國際象棋、口才、朗誦等課程。課程邀請了專業(yè)領(lǐng)域的名家聯(lián)合打造，考慮青少年的學(xué)習(xí)行為特點，以啟蒙引導(dǎo)、美育熏陶為主，講解深入淺出，并且通過納米盒網(wǎng)校強(qiáng)互動在線 PK 答題的形式，充分激發(fā)學(xué)生的學(xué)習(xí)興趣。
盡管納米盒的主營業(yè)務(wù)在 C 端，但 B 端也在起步。2019年 ，納米盒推出新的產(chǎn)品體系「米盒云校」，通過線上教育平臺和傳統(tǒng)線下機(jī)構(gòu)合作，為線下培訓(xùn)機(jī)構(gòu)賦能，提供包括學(xué)員上課、機(jī)構(gòu)招生、助教服務(wù)平臺以及運(yùn)營支持等配套服務(wù)。
徐進(jìn)的觀點是，B 端和 C 端實際上不分家，最終服務(wù)人群相同。這其中的挑戰(zhàn)是，當(dāng)一個企業(yè)通過 B 端向 C 端提供服務(wù)時，會因與 B 端機(jī)構(gòu)關(guān)系的不同而產(chǎn)生不同結(jié)果。如果是純合作關(guān)系，結(jié)果就是互惠互利；如果是加盟關(guān)系，因為絕大部分機(jī)構(gòu)不是純「投誠」，容易反客為主，且在排課方面也會失去自主權(quán)；如果是入駐關(guān)系，成為其業(yè)務(wù)的一部分，大部分機(jī)構(gòu)都不會樂意。在徐進(jìn)看來，線下機(jī)構(gòu)校長對于線上服務(wù)產(chǎn)品都有防御心理，害怕只是成為一個渠道供應(yīng)商。但在米盒云校，機(jī)構(gòu)可以將課程做成網(wǎng)課，然后再賣給其他機(jī)構(gòu)。
目前，納米盒及其相關(guān)內(nèi)容產(chǎn)品已進(jìn)駐家庭、校園、線下培訓(xùn)機(jī)構(gòu)等，徐進(jìn)總結(jié)說，專注小學(xué)在線全科輔導(dǎo)和成長教育的納米盒在不斷滿足各種場景下的教育需求， 是一款多元化的「全天候產(chǎn)品」，「我們的愿景就是成為 K6 階段孩子的一種生活方式，不只為用戶提供學(xué)科輔導(dǎo)，更串聯(lián)了學(xué)習(xí)工具、素質(zhì)教育、課外活動、資訊等內(nèi)容，陪伴孩子健康成長。」